股票期權的價值影響因素有哪些

A. 股票期權的影響因素有哪些

市場利率，通貨膨脹率，股票分紅情況。。。。總之影響股票價格的因素全部都影響股票期權

此外應該還受期權的合約種類和期權期限影響。一般美式期權比歐式期權價值高，而且距離到期日越近期權的時間價值越小。

標的股票的波動率越大期權的價值越大

B. 影響期權價格的基本因素

影響期權價格的因素有很多，主要有以下幾個：

之前我們有做過這樣的比喻：那就是把期權比成了保險。這正如一份保險的保險費會受到被保資產的價值、保險期限，以及被保資產的風險三個因素的影響。

資產的風險三個因素的影響。

我們把期權的權利金當做保險的保險費。期權價格最重要的三個影響因素就是標的資產價格、時間以及波動率。

首先，我們來看被保資產價值對保險費的影響？ （標的價格）

我們可以舉個簡單的例子，如果為一輛10萬的小車和一輛100萬的車買保險，大家覺得做哪一份保險會更貴呢？很明顯，100萬汽車的保險費肯定是更貴的。

期權也是一樣的，行權價格越接近實值，那麼所需權利金也就越高。

其次是保險期限， （時間）

試想一下一份一年期的保險和三年期的保險哪個需要花更多的價錢？答案也是肯定的，因為三年期的保險給我們的保險時間長，給予我們的權利更多，所以保險費更貴。

而期權也一樣，在其他因素相同的情況下，時間越長的期權會比較短期限的期權價格更高。

第三就是被保資產的風險。（專業的說法就是標的組成的波動率）

我們再舉個例子，如果一個地區有對應的台風險，那你覺得內陸的台風險貴呢，還是沿海的台風險貴？ 很顯然肯定是沿海的台風險更貴，因為沿海的台風概率大，被保資產的風險大。

類似的，標的股票的波動率高，意味著該資產的風險高，期權也就越貴。

除了標的價格、時間和波動率之外，還有行權價格、無風險利率和股息率也會影響期權的價格，我們接著往下看：

行權價格

在其他影響因素不變的情況下，對於認購期權而言，期行權價格越高，則轉向實值期權的可能性就越小，這樣，權利金就相應降低;

而對於認沽期權來說，期行權價格越高，則轉向實值期權的可能性越大，這樣，權利金就會相應提高。

C. 期權價值的影響因素

你好，期權價值的影響因素：
（1）標的物市場價格和執行價格。期權的價格由內內涵值和時間價值組成，執行價格與市場價格的相對差額決定了內涵價值和時間價值的有無及其大小。對於內涵價值，就看漲期權而言，市場價格高出執行價格越多，內涵價值越大；對於時間價值，執行價格與市場價格相對差額越大，時間價值就越小。
（2）標的物價格波動率。在其他因素不變的條件下，預期標的物價格波動率越高，標的物市場價格漲至損益平衡點之上或跌至損益平衡點之下的可能性和幅度也就越大，買方獲取較高收益的可能性也會增加，期權賣方的市場風險也會隨之大幅增加，因此，標的物市場價格的波動率越高，期權的價格也應越高。
（3）期權合約的有效期。在其他因素不變的情況下，期權有效期越長，美式看漲期權和看跌期權的價值都會增加，歐式期權的價值並不必然增加。
（4）無風險利率。當利率提高時，期權的時間價值會降低，而對於標的物市場價格的影響不確定，因此，無風險利率對期權價格的影響，要視當時的經濟環境及利率變化對標的物的市場價格影響的方向而定，考慮對期權內涵價值的影響方向及程度，然後綜合對時間價值的影響，得出最終結果。

D. 期權價值的影響因素有哪些

1．協定價格與市場價格。協定價格與市場價格是影響期權價格的最主要因素。這兩種價格的關系不僅決定了期權有無內在價值及內在價值的大小。而且還決定了有無時間價值和時間價值的大小。一般而言，協定價格與市場價格間的差距越大，時間價值越小；反之，則時間價值越大。這是因為時間價值是市場參與者因預期基礎資產市場價格變動引起其內在價值變動而願意付出的代價。當一種期權處於極度實值或極度虛值時，市場價格變動的空間已很小。只有在協定價格與市場價格非常接近或為平價期權時，市場價格的變動才有可能增加期權的內在價值，從而使時間價值隨之增大。

2．權利期間。權利期間是指期權剩餘的有效時間，即期權成交日至期權到期日的時間。在其他條件不變的情況下，期權期間越長，期權價格越高；反之，期權價格越低。這主要是因為權利期間越長，期權的時間價值越大；隨著權利期間縮短，時間價值也逐漸減少；在期權的到期日，權利期間為零，時間價值也為零。通常權利期間與時間價值存在同方向但非線性的影響。

3．利率。利率，尤其是短期利率的變動會影響期權的價格。利率變動對期權價格的影響是復雜的：一方面，利率變化會引起期權基礎資產的市場價格變化，從而引起期權內在價值的變化；另一方面，利率變化會使期權價格的機會成本變化；同時，利率變化還會引起對期權交易的供求關系變化，因而從不同角度對期權價格產生影響。例如，利率提高，期權基礎資產如股票、債券的市場價格將下降，從而使看漲期權的內在價值下降，看跌期權的內在價值提高；利率提高，又會使期權價格的機會成本提高，有可能使資金從期權市場流向價格已下降的股票、債券等現貨市場，減少對期權交易的需求，進而又會使期權價格下降。總之，利率對期權價格的影響是復雜的，應根據具體情況作具體分析。

4．基礎資產價格的波動性。通常，基礎資產價格的波動性越大，期權價格越高；波動性越小，期權價格越低。這是因為，基礎資產價格波動性越大．則在期權到期時，基礎資產市場價格漲至協定價格之上或跌至協定價格之下的可能性越大，因此，期權的時間價值，乃至期權價格，都將隨基礎資產價格波動的增大而提高，隨基礎資產價格波動的縮小而降低。

5．基礎資產的收益。基礎資產的收益將影響基礎資產的價格。在協定價格一定時，基礎資產的價格又必然影響期權的內在價值，從而影響期權的價格。由於基礎資產分紅付息等將使基礎資產的價格下降，而協定價格並不進行相應調整，因此，在期權有效期內，基礎資產產生收益將使看漲期權價格下降，使看跌期權價格上升。

E. 股票期權價格變動的影響因素有哪些

股票期權價格的影響因素主要有5個，分別是：標的證券的價格、期權的行權價格、期權的到期日剩餘期限、標的證券的波動率和無風險利率，它們通過影響期權的內在價值和時間價值來影響期權價格。

F. 影響期權價格的因素有哪些

影響期權價格的因素主要包括：標的資產的價格、行權價格、標的資產價格的波動率、到期時間、無風險利率等。分析期權價格的影響因素可以更好地判斷期權價格的變動預期。

期權的價格由內在價值和時間價值組成。期權的內在價值是指期權持有者立即行使該期權合約所賦予的權利時所能獲得的收益。期權的時間價值是指期權購買者為購買期權而實際付出的權利金減去該期權的內在價值的那部分價值。
在除標的資產價格以外的其他因素不變的情況下，如果時間價值相同，此時價格由內在價值決定。標的資產價格越高，看漲期權的內在價值越大，期權的價格從而越高，看跌期權的內在價值會越小，期權價格會越低。
在除行權價格以外的其他因素不變的情況下，行權價格越高，看漲期權的內在價值越小、價格越低，而看跌期權的內在價值越大、價格越高。
價格波動率衡量標的資產價格的波動程度，它是期權定價模型中最重要的變數。在其他條件不變的情況下，標的資產價格的波動增加了期權向實值方向轉化的可能性，因此期權的價格會增加。

除了上面列出的幾個因素，還有其他一些因素會對期權的價值產生影響，例如無風險利率、標的股票的分紅率、距離到期日的時間長度等。結合上面的內容，總結各因素對期權價格的效應，具體如下表（這里「+」表示正相關，「-」表示負相關）。

G. 股票期權價格受哪些因素影響

股票期權價格 受兩面因素影響，第一是受標的股票價格的影響，第二是受行權日期的遠近影響， 不考慮標的股價的情況下，離行權日越近，期權價格越低

H. 影響期權內在價值的因素！！謝謝！

影響期權的因素有：標的資產的市場價格、期權合約的執行價格、剩餘有效期、資產的波動率、無風險利率、標的資產的收益率。

1、標的資產市場價格與期權的執行價格之間的關系：對於看漲期權來說，標的資產價格上漲，期權價格也跟隨上漲，標的資產價格下跌，期權價格也跟著下跌，這和標的資產價格是同向的。

2、期權的有效性，也就是時間帶來的可能性：對於看漲期權來說，期權的有效期越長，期權價格就越高；期權有效期越短，期權價格就越低。

3、標的資產價格的波動率：標的資產價格的波動率是衡量標的資產價格變化不確定性的指標，是影響期權價格極其重要的因素。

4、無風險利率：無風險利率對期權價格影響不是很直接，短期內對期權價格的影響也不大，他只對賣方的一些策略有一些影響。

5、標的資產收益：標的資產分紅付息等將降低標的資產的價格，如果期權執行價格不便，則會引起看漲期權價格的下降，看跌期權價格的上升。一般對於指數類的期權來說，影響也不會太大。

(8)股票期權的價值影響因素有哪些擴展閱讀

1、期權是一種權利： 期權合約至少涉及買家和出售人兩方。持有人享有權力但不承擔相應的義務。

2、期權的標的物：期權的標的物是指選擇購買或出售的資產。它包括股票、政府債券、貨幣、股票指數、商品期貨等。期權是這些標的物「衍生」的，因此稱衍生金融工具。值得注意的是，期權出售人不一定擁有標的資產。期權是可以「賣空」的。期權購買人也不定真的想購買資產標的物。因此，期權到期時雙方不一定進行標的物的實物交割，而只需按價差補足價款即可。

3、到期日：雙方約定的期權到期的那一天稱為「到期日」，如果該期權只能在到期日執行，則稱為歐式期權；如果該期權可以在到期日或到期日之前的任何時間執行，則稱為美式期權。

4、期權的執行：依據期權合約購進或售出標的資產的行為稱為「執行」。在期權合約中約定的、期權持有人據以購進或售出標的資產的固定價格，稱為「執行價格」。

I. 影響股票期權的價格因素有哪些

個股期權價格的影響因素主要有5個，它們是標的證券的價格、期權的行權價格、期權的到期日剩餘期限、標的證券的波動率和無風險利率，它們通過影響期權的內在價值和時間價值來影響期權價格。
標的證券的價格：對於認購期權，標的證券價格越高，期權價值越高；對於認沽期權，標的證券價格越低，期權價值越高。
期權的行權價格：對於認購期權，期權的行權價格越低，期權價值越高；對於認沽期權，期權的行權價格越高，期權價值越高。
期權的到期日剩餘期限：對於認購期權，到期日剩餘期限越長，期權價值越大；對於認沽期權也一樣，到期日剩餘期限越長，期權價值越大。
標的證券的波動率：對於認購期權，波動越大，期權價值越高；對於認沽期權也一樣，波動越大，期權價值越高。
無風險利率：對於認購期權，無風險利率越高，期權的價值越大；對於認沽期權，無風險利率越高，期權的價值越小。