㈠ 財管的題目，求具體步驟。謝謝！
投資必要報酬率=無風險收益率+beta*風險溢價=12%+1.5*16%=36%
（1）若股票在未來時間里股利保持不變，其內在價值=當前股利/必要報酬率=2.4/36%=6.67元<15元，不應購買
（2）若股票股利固定增長4%，則其內在價值=當前股利*（1+增長率）/(必要報酬率-增長率）=2.4*(1+4%)/(36%-4%)=2.496/32%=7.8元
㈡ 某投資者買入市價為15元的A股票600股，過了一段時間後，股票價格上漲至20元，如果不考慮手續費，收益多少
傭金率0.3%是千分之三，一般沒這么高吧？一般是萬三或者萬五。
①買入成本15x600=9000
②買入傭金：3元 （按萬三傭金率算）
③深市沒過戶費，滬市有過戶費（大概是每手6分錢）
成本①+②+③=成本
賣價=20x600=12000
賣出傭金=3.3
賣出印花稅：12000x0.01=12
盈利=12000-9000-買入傭金-買入過戶費-賣出傭金-賣出印花稅
盈利=3000-3-過戶費-3.3-12
盈利=2981.7-過戶費
補充過戶費是雙向的，具體根據你的股票代碼是深還是滬，2981.7是沒有過戶費的盈利
㈢ 請教一個關於股票投資和認股權證投資的收益比較計算
甲：收益率＝[(21-15)/15]*100％＝40％
乙：收益率＝{[(21-10)-(15-10)]/(15-10)}*100％＝120％
前者你應該不難理解
對於乙（21－10）是權證內在價值，即題目所說的理論價值，題目已經假設「認購權證的售價與理論價值一致」，即現在權證的售價＝其內在價值＝11元；
同理在該權證標的股票價格為15元，該權證價格為（15－10）＝5元
所以[（11－5）/5]*100%=120%
㈣ 某投資者買入市價為15元的A股票600股，過了一段時間後，股票價格上漲至20元，如果不考慮手續費，
不考慮手續費是不現實的.現在買入股票不要印花稅.傭金是要的.還有過戶費.買入600股,每股15元是9000元.傭金0.3%是27元過戶費1元.實際支出9028元.賣出600股,每股20元.是12000元.印花稅12元,傭金36元.過戶費1元.實際得到11951元.11951-9028=2923元.
㈤ 有關認股權證的一個計算題
1 持有某公司認股權證購買該公司股票的認購價為10元是指行權價為10元，這是首先要明確的一個概念。
2 (15-10)是指乙在購買權證時該權證的內在價值為5元。
3 (21-10)是指股價漲到21元時該權證的內在價值為11元。
4 75除(15-10)，實際上你沒有認真看公式，75是除前面一段[(21-10)-(15-10)]*75/(15-10)的結果，75元是乙最初購買權證的投資，這樣是計算收益率。
拓展資料
認股權證是由股份有限公司發行的可認購其股票的一種買入期權。它賦予持有者在一定期限內以事先約定的價格購買發行公司一定股份的權利。對於籌資公司而言，發行認股權證是一種特殊的籌資手段。
認股權證本身含有期權條款，其持有者在認購股份之前，對發行公司既不擁有債權也不擁有股權，而只是擁有股票認購權。盡管如此，發行公司可以通過發行認股權證籌得現金，還可用於公司成立時對承銷商的一種補償。
從權證的設計來看，包括9個要素：
(1）發行人
股本權證的發行人為標的上市公司，而衍生權證的發行人為標的公司以外的第三方，一般為大股東或券商。在後一種情況下，發行人往往需要將標的證券存放於獨立保管人處，作為其履行責任的擔保。
（2）看漲和看跌權證
當權證持有人擁有從發行人處購買標的證券的權利時，該權證為看漲權證。反之，當權證持有人擁有向發行人出售標的證券的權利時，該權證為看跌權證。認股權證一般指看漲權證。
（3）到期日
到期日是權證持有人可行使認購（或出售）權利的最後日期。該期限過後，權證持有人便不能行使相關權利，權證的價值也變為零。
（4）執行方式
在美式執行方式下，持有人在到期日以前的任何時間內均可行使認購權；而在歐式執行方式下，持有人只有在到期日當天才可行使認購權。
（5）交割方式
交割方式包括實物交割和現金交割兩種形式，其中，實物交割指投資者行使認股權利時從發行人處購入標的證券，而現金交割指投資者在行使權利時，由發行人向投資者支付市價高於執行價的差額。
（6）認股價（執行價）
認股價是發行人在發行權證時所訂下的價格，持證人在行使權利時以此價格向發行人認購標的股票。
㈥ 某股票的市價為15元，預計該股票每股股利0.35元，該股票的要求收益率為2.15%，該預計投資收益多少元 請選
A
股票內在價值=預計股利/要求收益率=0.35/2.15%=16.3元
預計投資收益=股票內在價值-股票市價=16.3-15=1.3元
㈦ 關於認股權證的不解
回樓主：假設當股價為21元時，那麼這個行權價為10元的認購權證，它此刻的內在價值為11元（其實這時的權證價格往往會在11元以上，但為了舉例，我姑且就算權證此時的市場價也正好為11元）。
這時乙有兩個選擇：
一、乙完全可以將5元買入的15份認購權證直接以此時的權證市價11元悉數賣出，那麼他就將獲得（11-5）元×15份=90元的總利潤，幅度為120%
由於乙沒有行權，那麼他根本就不需要支付每份10元的認購價。
二、就是乙要行權，他當初是以5元的權證市價買了15份，一共投資了75元的權利金。由於他要行權，那麼他就要按該認購權證的行權價10元行權購買15股的標的股票，這時就需要支付150元的資金。因為此時的標的股票的價格已經達到了21元，那麼乙完全可以將行權購來的標的股票再以21元的市場價悉數賣出，那麼他獲利（21-10）元×15股=165元，再扣除掉他當初購買該權證時支付的權利金75元，乙的總獲利仍然為90元。
相對於第一種，行權顯得有些麻煩點，而且還要准備以供行權准備的資金,但唯一的好處就是他可以將行權購來的股票留在手中等待市價進一步上漲從而能給他帶來更多的利潤，而如果行權後的該股票市價下跌了，那麼他就會減少了贏利部分。需要說明的是，只有實物交割才會需要准備行權用的資金，而現金交割則不需要准備行權用的資金而是直接將你的獲利所得打到你的帳戶上，現金交割很像第一種。不久（很有可能在明年）將由第三方（一般是券商或大型銀行）發行的「備兌權證」就是現金交割型的純粹的金融衍生品。
㈧ 1.2009年3月9日，A公司發行在外普通股10000萬股，股票市價為15元/股。
1）股價15元，行權價10元，認購權證理論價值應為：15-10=5元；
2）10000萬份權證全部行權後權益總價值為（10000+10000）*15=30 0000 萬元，每股價值15元；
3）甲的收益率為(18*15000/15-15000)/15000=20%;乙的收益率為 15000/5*(18-15)/15000=60%
㈨ 某投資者買入價格為15元的股票，以1.8元價格賣出了兩個月後到期、執行價格為15.5元的看漲期權
看漲期權您是買方 在股價高於15.5塊就是賺的，賣方反之。平橫點是13.2塊。
㈩ 某股票價格為15元,預計下一期
A
股票內在價值=預計股利/要求收益率=0.35/2.15%=16.3元
預計投資收益=股票內在價值-股票市價=16.3-15=1.3元