⑴ 投資學投資組合權重怎麼分配例題
摘要
⑵ 等權重構造的投資組合的期望收益和風險怎麼求
E(R) = Rf + beta * [E(R)-Rf] // 預期收益等於無風險收益加上風險溢價
= 5% + beta * 6%其中，
beta(portfolio) = w_a * beta_a + w_b * beta_b // 投資組合的beta等於每種資產的beta按照其市值權重累加之和
lz的題目里沒有給出兩種股票的價值權重w_a， w_b。如果我們假定投資組合中兩種股票的市值相等，w_a=w_b=0.5， 則
E(R) = 5% + (0.5 * 2 + 0.5 * 1.2) * 6% = 14.6%
拓展資料
一、權力結構理論是一個技術的、客觀的視角，將權力看作一個可由人主觀加以安排的事物，這本身就打破了權力崇拜；權力結構理論的視角又是一個超越道德的視角。這種超越性包含兩個方面的內容：一是將權力主體作非道德化處理，即權力主體不是一個道德自洽的主體，他的道德性依賴於他所產生的程序的正當性與他的行為的正當性，特別是它的外部環境——它在權力的存在與牽制關系的存在，也就是說，權力主體從產生的一天起就應當在倫理與規范評價之下，即權力的善是有條件的。
二、概念
權力結構是指權力的組織體系，權力的配置與各種不同權力之間的相互關系。
三、理論
將權力運作處結果的價值評價同道德分離，即不是從主體的道德屬性作為評價它的行為與結果的依據，而是將權力主體的行為及其結果看作權力結構的輸出。權力結構不同則自然其輸出也不同，這與掌握權力的人的道德無關，或起碼是沒有多大的關系。通過這一視角轉換，權力結構理論最終將權力的善惡問題轉換成一個權力結構問題。當然，這不是說權力行為和結果與權力主體的道德無關，而是說決定權力主體行為的主要力量不是權力主體的道德屬性，而是權力結構本身，將權力的合道德性運用寄託在主體的道德良心上是不可靠的，甚至是危險的。人的行為是多種因素作用的結果，道德的作用當然是非常重要的，但是，制度的作用是更為基本的。由於權力是可以控制他人與外部世界的社會力量，一個主要依靠道德力量來防止權力濫用的制度是脆弱的，只有依靠剛性的、客觀的制度這一外部力量，使不道德的權力主體不能作惡、不敢作惡，這才能有效防止權力主體反仆為主，才能使權力主體的行為服從於權力的終極所有者——人民——所確立的目標，並服務於人民的利益。既然權力的輸出與權力的結構相關，不同的權力結構產生不同的權力行為與權力行為結果；那麼，權力正常作用的發揮、權力濫用的防止等現實的權力難題就轉化為一個權力結構的合理性問題。
⑶ 投資組合權重的設置目標的公式是什麼怎麼用Excel求股票的權重約束條件是什麼
摘要 是的， 是用規劃求解。可以算出 用solver 設置你要的收益率 然後求權重就可以了。 也可以求最優資產配置點。
⑷ 什麼是股票投資組合
股票投資組合，是指投資者在進行股票投資時，根據各種股票的風險程度、獲利能力等方面的因素，按照一定的規律和原則進行股票的選擇、搭配以降低投資風險的一種方法。其理論依據就是股市內各類股票的漲跌一般不是同步的，總是有漲有跌，此起彼伏。因此，當在一種股票上的投資可能因其價格的暫時跌落而不能盈利時，還可以在另外一些有漲勢的股票上獲得一定的收益，從而可以達到迴避風險的目的。應當明確的是，這一種方法只適用於資金投入量較大的投資者。
股票投資管理是資產管理的重要組成部分之一。股票投資組合管理的目標就是實現效用最大化，即使股票投資組合的風險和收益特徵能夠給投資者帶來最大的滿足。因此，構建股票投資組合的原因有二：一是為降低證券投資風險；二是為實現證券投資收益最大化。
組合管理是一種區別於個別資產管理的投資管理理念。組合管理理論最早由馬柯威茨於1952年系統地提出，他開創了對投資進行整體管理的先河。目前，在西方國家大約有1/3的投資管理者利用數量化方法進行組合管理。構建投資組合並分析其特性是職業投資組合經理的基本活動。在構建投資組合過程中，就是要通過證券的多樣化，使由少量證券造成的不利影響最小化。
一、分散風險
股票與其他任何金融產品一樣，都是有風險的。所謂風險就是指預期投資收益的不確定性。我們常常會用籃子裝雞蛋的例子來說明分散風險的重要性。如果我們把雞蛋放在一個籃子里，萬一這個籃子不小心掉在地上，那麼所有的雞蛋都可能被摔碎；而如果我們把雞蛋分散在不同的籃子里，那麼一個籃子掉了不會影響其他籃子里的雞蛋。資產組合理論表明，證券組合的風險隨著組合所包含的證券數量的增加而降低，資產間關聯性低的多元化證券組合可以有效地降低個別風險。
我們一般用股票投資收益的方差或者股票的p值來衡量一隻股票或股票組合的風險。通常股票投資組合的方差是由組合中各股票的方差和股票之間的協方差兩部分組成，組合的期望收益率是各股票的期望收益率的加權平均。除去各股票完全正相關的情況，組合資產的標准差將小於各股票標准差的加權平均。當組合中的股票數目N增加時，單只股票的投資比例減少，方差項對組合資產風險的影響下降；當N趨向無窮大時，方差項將檔近0，組合資產的風險僅由各股票之間的協方差所決定。也就是說，通過組合投資，能夠減少直至消除各股票自身特徵所產生的風險(非系統性風險)，而只承擔影響所有股票收益率的因素所產生的風險(系統性風險)。
二、實現收益最大化
股票投資組合管理的目標之一就是在投資者可接受的風險水平內，通過多樣化的股票投資使投資者獲得最大收益。從市場經驗來看，單只股票受行業政策和基本面的影響較大，相應的收益波動往往也很大。在公司業績快速增長時期可能給投資者帶來可觀的收益，但是如果因投資者未觀察到的信息而導致股票價格大幅下跌，則可能給投資者造成很大的損失。因此，在給定的風險水平下，通過多樣化的股票選擇，可以在一定程度上減輕股票價格的過度波動，從而在一個較長的時期內獲得最大收益。
⑸ 股票投資組合收益率按等權和加權（流通市值為權重）分別算其風險（標准差），哪個標准差大
組合收益率的風險當然要用加權的啊，除非你的投資沒有輕重，通通一樣。標差大小不一定啊，當你權重的虧得多加權法大，權輕的虧得多等權的大。
股市指數干嗎要加權啊，就這道理。
⑹ 關於投資組合權重計算的問題
權重分別為-200%和+300%，合計100%，沒什麼問題啊。
你這個例子也算比較極端了，賣空價值大於多頭價值，造成了總價值為負值。這個權重是沒問題的。
⑺ 無風險資產 市場投資組合與五檔股票的權重 別是多少 請寫出決策邏輯與過程。
自己的設計保證比重，別人的你拿去未必能用
⑻ 怎樣計算最佳投資組合中個股票的權重
E(R) = Rf + beta * [E(R)-Rf]= 5% + beta * 6%// 預期收益等於無風險收益加上風險溢價，
其中，beta(portfolio) = w_a * beta_a + w_b * beta_b // 投資組合的beta等於每種資產的beta按照其市值權重累加之和。
如果假定投資組合中兩種股票的市值相等，w_a=w_b=0.5， 則E(R) = 5% + (0.5 * 2 + 0.5 * 1.2) * 6% = 14.6%。
權重股是總股本巨大的上市公司股票，該公司股票總數占股票市場股票總數的比重很大，也就權重很大，他的漲跌對股票指數的影響很大。股指是用加權法計算的，誰的股價乘總股本最大誰占的權重就最大，權重是一個相對的概念，是針對某一指標而言，某一指標的權重是指該指標在整體評價中的相對重要程度。
拓展資料：
1、權重只在計算股指時有意義，股指是用加權法計算的，誰的股價乘總股本最大誰占的權重就最大 ，權重是一個相對的概念，是針對某一指標而言。某一指標的權重是指該指標在整體評價中的相對重要程度。中國銀行、工商銀行總市值位列前兩位，其漲跌對指數影響較大，小市值公司一個漲停也許對指數只帶來0.01點的影響，工商銀行漲停，指數上漲60點。這就是權重股。
2、指標權重股在高位區的拉抬有何影響，從中國A股市場發展的角度來看，說明市場投資理念發生的較大的變化，前些年表現疲弱的大盤股正在為市場機構投資者、中小投資者所接受，這些品種的拉抬更大層面反映的是機構投資者隊伍的擴大、市場階段內資金充足的體現，也應清醒的看到，由於權重股在市場中對指數絕對影響，其價格的連續上漲同樣會帶來較大的價值偏離，比如表現強勁的工行，從公司發展層面來看，其未來發展更多的體現為穩步發展型，跨越式發展的概率非常之低，而A股價格高於同期H股價格30%左右，這也說明A股市場中的工行起碼在階段內有高估之嫌，也有為其它機構年終拉抬或股指期貨建倉品種的可能，因此其短期之內特別是從年度經營業績的角度來看筆者認為工行與中行經營業績難以出現過大的業績提升，那麼這種拉抬一旦超越或偏離階段內投資價值，其回落風險就隨時可能產生，因此權重股的拉抬應分階段、股價對照、經營業績等多重因素進行考量。