Ⅰ 折現現金流量模型如何計算股票股價
這只是對企業的一種估值，在收購企業時常用到。
第一步：計算出企業的自由現金流
第二步：計算出加權資本成本（即折現率）
第三步：計算企業的價值
第四步：根據企業的價值估算股價
很麻煩且很難操作
Ⅱ 股票怎麼用現金流量貼現法計算估值
現金流貼現估值模型DCF屬於絕對估值法，是將一項資產在未來所能產生的自由現金流（通常要預測15-30年）根據合理的折現率（WACC）折現，得到該項資產在目前的價值。如果該折現後的價值高於資產當前價格，則有利可圖，可以買入，如果低於當前價格，則說明當前價格高估，需迴避或賣出。
買錯股票和買錯價位的股票一樣讓人很頭疼，就算再好的公司股票價格都有被高估時候。買到低估的價格除了能贏得分紅外，還能夠取得股票的差價，但是買進了高估的則只能非常無奈當「股東」。巴菲特買股票也經常去估算一家公司股票的價值，避免股票買得太貴了。說了那麼多，公司股票的價值是怎樣過估算的呢？接著我就羅列幾個重點來和大家討論一下。正式開始前，先給予各位一波福利--機構精選的牛股榜單新鮮出爐，走過路過可別錯過：【絕密】機構推薦的牛股名單泄露，限時速領！！！
一、估值是什麼
估值就是對一家公司股票所擁有的價值進行估算，如同商人在進貨的時候需要計算物品成本，才能算出應該賣多少錢，賣多久才有辦法回本。這等同於我們買股票，用市場價格去購買這個股票，需要多久的時間才能開始回本賺錢等等。不過股市裡的股票就像超市的東西一樣數目眾多，根本不知道哪個是便宜的，哪個是好的。但想估算依據它們的目前價格來判斷值不值得買、會不會帶來收益也不是沒有辦法的。
二、怎麼給公司做估值
判斷估值離不開很多數據的參考，在這里為大家說說三個較為重要的指標：
1、市盈率
公式：市盈率 = 每股價格 / 每股收益 ，在具體的分解的時候可以提前參考一下公司所在行業的平均市盈率。
2、PEG
公式：PEG =PE/(凈利潤增長率*100)，當PEG少於1或越少時，也就是說當前股價正常或者說被低估，假如是大於1則被高估。
3、市凈率
公式：市凈率 = 每股市價 / 每股凈資產，這種估值方式很適用某些大型或者比較穩定的公司。通常來說市凈率越低，投資價值肯定會越高。可若是市凈率跌破1了，就意味著該公司股價已經跌破凈資產，投資者應該小心。
給大家舉個現實中的例子：福耀玻璃
正如大家所知，福耀玻璃目前是汽車玻璃行業的巨大龍頭公司，它家的玻璃被各大汽車品牌使用。目前來說，只有汽車行業能對它的收益造成最大影響，總的來說還算穩定。那麼，就從剛剛說的三個標准去估值這家公司究竟是個什麼樣子！
①市盈率：目前它的股價為47.6元，預測2021年全年每股收益為1.5742元，市盈率=47.6元 / 1.5742元=約30.24。在20~30為正常，很顯然，當前股價稍微高了點，可是最好的評判方式是還要看其公司的規模和覆蓋率。
②PEG：從盤口信息可以看到福耀玻璃的PE為34.75，再根據公司研報獲取到凈利潤收益率83.5%，可以得到PEG=34.5/（83.5%*100）=約0.41
③市凈率：首先打開炒股軟體按F10獲取每股凈資產，結合股價可以得到市凈率= 47.6 / 8.9865 =約5.29
三、估值高低的評判要基於多方面
只套公式計算，顯然是不太明智的選擇！炒股其實就是炒公司的未來收益，即便公司眼下被高估，爆發式的增長可能在以後會有，這也是基金經理們追捧白馬股的緣由。第二，上市公司所處的行業成長空間和市值成長空間也十分關鍵。如果按上方的方法進行評價，許多大銀行都會被嚴重看低，可是為啥股價一直不能上來呢？它們的成長和市值空間幾乎快飽和是最關鍵的因素。更多行業優質分析報告，可以點擊下方鏈接獲取：最新行業研報免費分享，除去行業還有以下幾點，想深入掌握的大家可以看一看：1、最起碼要分析市場的佔有率和競爭率；2、明白將來的長期規劃，公司發展前景如何。這就是我今天跟大家分享的一些小秘訣和技巧，希望對大家有益，謝謝！如果實在沒有時間研究得這么深入，可以直接點擊這個鏈接，輸入你看中的股票獲取診股報告！【免費】測一測你的股票當前估值位置？
應答時間：2021-09-25，最新業務變化以文中鏈接內展示的數據為准，請點擊查看
Ⅲ 怎樣估算一支股票的合理價位
一般來說，就是以公司的價值除以總股本數，而一般的會計是不管這些東西的，真正做這些的都是價值評估師，當然他們有他們的計算方法，比如說按公司賬面價值，或現金流價值，甚至市面上的股價，都可以作為他們的評估標准（一般可能都會加入評估師個人對此公司的喜好），所以沒有一個絕對的標准，不過也不會太離譜。
你要找的話 去找 關於價值評估的書 估計能找到這些估算方法
Ⅳ 現金流貼現法估算股票內在價值，存在太多假設，有參考價值嗎
現金流貼現是業界通用的估值方法。
主要的原因是現金流貼現將股票的價值用幾個變數表示了出來，這是將一種模糊的感覺變成了真實世界中的數學公式，這是很好的描述公司價值的方法。
確實如你所說，現金流貼現模型存在過多假設，如果變數有微小的變化就會導致最後的結果差別巨大。
以茅台為例，其他變數不變的情況下，如果將永續增長由5%提高到10%，茅台的估值就會有幾倍的差距。
但是這並不影響現金流貼現具有重要的價值。
首先，大家估值時會考慮最壞的情況及最好的情況，所以可以給出極限估值的邊界，而這個邊界可以作為投資決策的總要參考依據。
其次，現金流貼現模型將模糊的估值變得更加具體，使很多人可以依據這個公式方便描述公司價值，這本身就是一種偉大的發明。
最後，股票內在價值每個人都有不同的理解，但是經過多年的驗證，股票的內在價值確實是可以用現金流折現法來進行反推的。
正如巴菲特所說，現金流折現是唯一正確的估算股票內在價值的方法。
Ⅳ 公司的股價，利潤和現金流之間的關系，越詳細越好
利潤表示公司的盈利能力。利潤率越高、凈資產收益率越高，股價應該對應越高。
現金流表示公司的資金流通能力。現金流充裕，不容易出現資金鏈問題。對應也是現金流量越高，股價應該越高。
但，事實上，現金流和利潤對股價的影響要結合當時的行情和行業的背景。不同行業，利潤率、現金流情況都不同。如果一個公司高於同業水平，那麼，這家公司應該會比其他同行業公司更有成長性。股價應該更高。
Ⅵ 如何計算或估算上市公司目前的股票市值，以便投資者在合適的價位進出
如何計算或估算上市公司目前的股票市值，以便投資者在合適的價位進出？
四、大勢情況：如果大盤當天急跌，破位的就更不好，有漲停也不要追
在一般情況下，大盤破位下跌對主力和追漲盤的心理影響同樣巨大，主力拉高的決心相應減弱，跟風盤也停止追漲，主力在沒有接盤的情況下，經常出現第二天無奈立刻出貨的現象，因此在大盤破位急跌時最好不要追漲停。
而在大盤處於波段上漲時，漲停的機會比較多，總體機會多，追漲停可以膽大一點;在大盤波段弱勢時，要特別小心，盡量以ST股為主，因為ST股和大盤反走的可能大些，另外5%的漲幅也不至於造成太大的拋壓。如果大盤在盤整時，趨勢不明，這時候主要以個股形態、漲停時間早晚、分時圖表現為依據。
五、第一個漲停比較好，連續第二個漲停就不要追了
理由就是由於短期內獲利盤太大，拋壓可能出現。當然這不是一定的，在牛市裡的龍頭股或者特大利好消息股可以例外。
Ⅶ 某被評估企業的凈現金流為2000萬元，與其類似的A上市公司的每股凈現金流為0.4元，股價為10元，利用市盈率
這不叫市盈率法，叫現金流估演算法，
企業現金流 *（上市公司股票價格/每股現金流）
2000*10/0.4=50000
價值為5億元
註：這種弄法只適合用來做題，用來估值是找死。
Ⅷ 如何根據報表現金流量算出大概的股價區間
呵呵,這其實是是個很難或者很難准確計算的問題,我想你問的應該不是一個靜態值,而是一個動態的預期值,看看可否這樣理解:
現金流量只需關注經營性現金凈流量,但這個數值其實與企業凈利潤也沒有直接關系(企業可以人為的控制貨款付款,如果說收款難以控制的話),假定是存在線性關系的,比如經營性現金流量一般為凈利潤的60%(這個值也是不準確的,受非付現項目,收款質量與資金控制等因素影響),則每股經營性凈現金流量也自然是每股收益的60%,我們知道股價為每股收益*市盈率,所以股價=市盈率*每股經營性凈現金流量/60%.
一般來看,每股經營性凈現金流量大於0.3以上都是很健康的,我們只能根據其經營性現金流量是否健康來判斷其凈利潤是否有質量,然後在同行業企業內比較每股現金流量,還是要結合每股收益的未來變化來對股價做判斷,而不是根據每股現金流量做判斷.連續的看經營性現金流量來判斷企業利潤質量和資金管理能力與流動性狀況.
其實,在企業價值評估理論里有個現金流量模型,這個比較復雜,而且是理論企業價值,無多大意義.
Ⅸ 有一道公司估價的題，用現金流貼現法求A公司的公司價值是多少，求詳細步驟！急！！
計算WACC作為貼現率，用CAPM計算股票成本=3.5%+1.2*(12%-3.5%)，債務成本為6%，
債務權益比25%即債務佔20%，股票權益佔80%，應用WACC公式計算
計算2014-18年的現金流=EBIT-稅+折舊-資本支出-運營資本增加
計算2018年的公司價值=2019年現金流/(WACC-增長率)=2018年現金流*(1+3%)/(WACC-3%)
公司價值=2014-18年現金流貼現值+2018年公司價值的貼現值