Ⅰ 巴菲特是是以什么标准来衡量企业的盈利能力
巴菲特最擅长挖掘潜力股,如果这只股票的未来收益很好,他就会重仓买进而且长期持有.
其中的净现值是他常用的一个指标,也就是未来现金流量的现值.这个指标我们在大学高等数学中都学过,财务专业的朋友会对它很熟悉.
如果一只股票的净现值比它目前的市场价值低,就是说这只股票被低估了,是买进的好机会;相反,如果一只股票的净现值比它目前的市场价值高,就是说这只股票被高估了,不会把它作为投资目标.
当然,只有专业人士才能根据财务分析把净现值算的比较准确.而且股票的净现值在网上很难找到.祝你好运.
我的回答你满意吗?
折现率的公式:
由于资金是有时间价值的，今天的一块钱和一年后的块钱在价值是是不能等同的。如何把一年后的一块钱和今天的一块钱在价值上进行比较呢，那就要把一年后的一块钱折成今天的价值，这叫折现。公式是：
一年后一块钱在今天的价值=一年后的一块钱/（1+折现率）
二年后一块钱在今天的价值=二年后的一块钱/（1+折现率）^2（注：平方）
三年后一块钱在今天的价值=三年后的一块钱/（1+折现率）^3（注：立方）
依次类推。
在进行折现时，折现率一般采用当前的市场利率，如同样期限的贷款利率等；或用资金的实际成本作为折现率。
Ⅱ 巴菲特看什么指标
巴菲特主要看净资产收益率和股东价值指标。
巴菲特是一位着名的价值投资者，他关注的财务指标主要是用于评估一个公司的盈利能力和长期价值。其中，净资产收益率是他非常重视的一个指标。ROE反映了公司使用其资产产生利润的效率，数值越高，表明公司的盈利能力越强。巴菲特认为，高ROE的公司更有潜力实现股东价值的持续增长。
另外，股东价值指标也是巴菲特关注的核心。这一指标衡量的是公司股票所代表的所有者权益的价值，反映了公司整体的资产状况及盈利能力。巴菲特强调，真正的投资应该注重企业的内在价值，而不是短期的股价波动。因此，股东价值指标能够直观地展现一个公司的长期投资价值。
除了这些核心指标，巴菲特还会综合考虑其他因素，如公司的负债情况、管理层素质、市场前景等，以全面评估一个公司的投资价值。但总体上，ROE和股东价值指标是巴菲特分析公司投资潜力的重要依据。
总结来说，巴菲特关注的主要指标是净资产收益率和股东价值，这些指标能够反映公司的盈利能力和长期投资价值。他会结合其他因素进行综合分析，以做出明智的投资决策。
Ⅲ 巴菲特选股最重要的三个标准
毛利率、净利率和净资产收益率。巴菲特还给这三个指标，设定了标准，也就是毛利率要高于40%，净利率要高于5%，净资产收益率要高于15%，这三个指标都达标的结果就是这家公司，很赚钱、产品很好销售，而且销售成本也不高，投下去的钱利用效率也很高。
巴菲特觉得，好的公司怎么毛利率也得超过40%，当然越高越好。比如A股上有家公司，毛利率竟然达到92%，这就是贵州茅台，一瓶1000块钱的茅台酒，他能赚920元，所有有人不客气的说，随便换什么人过去当老板，茅台一样很赚钱。
(3)巴菲特看股票的一个重要指标扩展阅读
巴菲特直言：中国很有多机会，我想除了中国，你可能不会有再到别的国家找到投资的想法。中国市场是年轻而庞大的市场，市场的年龄和有效率的成长是成正比的。巴菲特更是透露其搭档查理·芒格已经在中国找到了一些可以猎取的猎物，且芒格已经有很多中国的股票。芒格还称，很多美国投资人错过了中国的机会，他们应该把他们的观点再移向中国。
一般来讲，股票投资的长期报酬率在10%，如果某公司ROE长期低于10%，那么大多数这种公司的盈利能力是不合格的，当然具体分析时可能会出现有的公司因行业处于低谷或增发等原因造成ROE降低，这种公司不一定不值得关注。只是在一般情况下，ROE长期低于10%的公司小散们还是应当尽量回避。
Ⅳ 一个巴菲特最看重的指标ROE
ROE是什么?
我们知道股票的市值=净利润*市盈率.
那么ROE即净资产收益率,是美股这种成熟市场经常使用的选股方法.
原公式：ROE=净利润/净资产
拆解公式：ROE=（净利润/销售收入） （销售收入/总资产） （总资产/净资产）=净利润率 周转率 杠杆率
ROE有什么用?
ROE实际上包括大部分重要信息了，对于稳定盈利的成熟公司，这个指标很好。但历史ROE代表的是过去的情况，未来ROE怎么变化，就需要读财报、研究行业情况了。
ROE的适用范围?
只要净资产不是负数，ROE这个指标还能用，无非就是合理估值的PB可以给很高。对于净资产为负数，净利润为负数的公司，这个指标无能为力……
当看到净资产收益率的时候你需要考虑以下几个问题！
如果你要分析一个企业的ROE，就必须考虑这些情况，切忌乱用ROE,因为选好ROE指标只是距离我们做出投资决策的第一个步骤，我们还需要考虑更多问题，这只是评估公司投资价值的一种参考指标而已。
大牛怎么看ROE?
巴菲特:如果只能挑选一个指标来选股，我会选净资产收益率（ROE）。
芒格：如果你持有一支股票40年，你的收益率和ROE其实差不多，而当初你买入的的价格对收益率影响并不大。
根据ROE来推合理PB，用的什么标准？
大牛: 7%为基准，美国股市长期平均收益率，对应大约14倍PE.(可以理解为成熟市场一般给市盈率都在14倍左右)
7%是取得长期美国指数汇报率？这个用法很巧妙。
7%的年收益率，对应大约14倍市盈率，差不多是美股长期平均市盈率，以这个为基准，如果低估一倍，那就是14%的年收益率，对应7倍PE。
注意别ROE选股法那些场景不适用?
ROE只是体现了短期一年的财务收益情况，而没有体现长期投资对于公司的长期盈利能力的促进作用；如果公司拥有的长期投资需要在一段较长时间内体现经济价值，但在短期而言，ROE的表现可能不尽人意。
ROE对于公司为获得收益所承担的风险反映不足；作为一个结果性的指标，无法衡量在公司获得以上财务回报的过程中所承担的现实风险和潜在风险有多大，公司可能需要从其他途径去解决这些问题。
这个。。。。这个是历史数据，不代表未来。很多成长股的ROE前几年可并不好。你这方法适用的是那种稳定盈利的白酒之类的，高教越是近期并购多的，越不适用
因此, 这个不适合还没盈利的高科技股，也不适合陷入亏损的公司。历年平均ROE只代表过去，只能作为参考，应该通过读财报、研究行业来判断未来可能的年均ROE水平。
如何使用ROE给企业估值?
有个简单的估值方法，看历年的平均ROE，尤其最近5年的平均ROE，可以估算出净资产收益率，以7%的净资产为基准，如果14%的ROE，那2PB是合理估值，如果目前股价为1PB，那就有一倍上涨空间，应该就有很大安全边际……
案例:
首先说下这个图只是方便告诉大家怎么用ROE估值,其实我对这个方法用在这几个股票上市不认同的.
方法使用步骤:
1.首先从券商软件取到他们每年的净资产收益率.
2.求出过去年份的净资产收益率平均值,即平均ROE
3、计算合理PB = 平均ROE/7% * 100% 大白话就是算出它过去平均市净率应该给多少. ( 注意市净率 = 市值/净利润 )
4、从券商软件取到他们当前的每股净资产.
5、计算合理股价应该给多少. 合理股价 = 合理PB * 每股净资产.
6、然后从券商软件取到他们目前股价.
7、上涨空间 = (合理股价-目前股价)/目前股价*100%
这种方法即是ROE估算法的使用步骤,先收藏学习再说.
推荐适用场景:
我用这个指标，主要初筛一些比较成熟行业不同玩家的运营能力和盈利能力，业务差不多的情况下，可以快速看出谁的能力更强。
再次说下我对ROE目前的看法, 我不认同它当前适合国内市场 , 因为在中国市场有两个因素:
1、市场不成熟,机构和散户都是追涨杀跌, 也许以后中国股市成熟了可以用.
2、很多公司刚进入急速快车道, 可能就在拐点,那么过去的数据完全失效不具备参考价值. 比如之前的19年的芯片和猪、20、21年的新能源和光伏.都是突然暴涨,行业拐点.
3、中国是政策市, 国家扶持和打压的一半都会暴涨暴跌 , 所以不太适用目前的中国市场.
Ⅳ 巴菲特选股最重要的三个标准
第一个标准：
公司具备合适的决策层。公司的好坏等都在公司顶部开始反映，巴菲特认为找到合适的公司和优秀的领导人至关重要，看看这家公司的薪酬，债务，还有过往的决策，看看是不是能够降低投资的风险。
第二标准：
公司的长期前景。下一个重要的事情是公司能否保持足够长的时间让他们的产品有市场。巴菲特提出一个问题，“互联网将改变我们使用产品的方式吗？”如果答案是肯定的，这意味着产品未来的方向和我们投资的方向不一致。当你选择了投资口香糖，仅仅是因为我们在相当长时间都习惯去咀嚼它。
第三个标准：
投资稳定的股票，第三个规则是，这家公司应该是稳定的，可以理解的，”巴菲特会看中公司过去十年的财务指标，，以确保其收益是连贯的，而且有着正确的趋势。
第四个标准：
投资那些有内在吸引力的股票。最后，巴菲特预测公司的内在价值在未来是值得投资的。如果股票价格比公司内在价值低很多，他会考虑投资，今天的一美元在明天并不等于一美元。
拓展资料：
一、什么是股票
1、股票（stock）是股份公司所有权的一部分，也是发行的所有权凭证，是股份公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。股票是资本市场的长期信用工具，可以转让，买卖，股东凭借它可以分享公司的利润，但也要承担公司运作错误所带来的风险。每股股票都代表股东对企业拥有一个基本单位的所有权。每家上市公司都会发行股票。
2、同一类别的每一份股票所代表的公司所有权是相等的。每个股东所拥有的公司所有权份额的大小，取决于其持有的股票数量占公司总股本的比重。
3、股票是股份公司资本的构成部分，可以转让、买卖，是资本市场的主要长期信用工具，但不能要求公司返还其出资。
Ⅵ 巴菲特选股三指标
巴菲特买股票最重要的就看三个指标:毛利率、净利率和净资产收益率。
首先毛利率，是毛利比上销售收入，换句话说卖出东西后，你赚了多少？这个指标反应的是一个公司的赚钱能力，如果毛利高，那就意味着这家公司躺着都赚钱。巴菲特觉得，好的公司怎么毛利率也得超过40%，当然越高越好。比如A股上有家公司，毛利率竟然达到92%，这就是贵州茅台，一瓶1000块钱的茅台酒，他能赚920元，所有有人不客气地说，随便换什么人过去当老板，茅台一样很赚钱。
第二个指标就是净利润，光看毛利润的话有时候会有误区，比如不知道销售费用和税以及一些其他费用的情况，换句话说有些东西虽然看似很赚钱，但很有可能很难卖。举个不恰当的例子，比如一个杯子你做出来需要5块钱，但你要卖1000元，这毛利率很高啊，但问题是谁买啊，这时候你为了制造销售假象，很可能贴1000块钱的销售成本进去，也就是说你买我的杯子，我贴你1005的现金，那一定是被抢购，毛利率非常高。但最后发现完全不赚钱。其实现在很多所谓互联网思维的公司已经是这么干了，比如外卖电商，都是贴钱卖出来的收入。
第三个指标叫做净资产收益率也就是ROE，是净利润除以净资产，说白了就是投多少钱到这个公司，能赚出多少钱。反应自有资金的利用效率，当然是越高越高。
巴菲特还给这三个指标，设定了标准，也就是毛利率要高于40%，净利率要高于5%，净资产收益率要高于15%，这三个指标都达标的结果就是这家公司，很赚钱、产品很好销售，而且销售成本也不高，投下去的钱利用效率也很高。当然，就像上学考试一样，如果某一次人品爆发得了很好的成绩，老师可能会觉得你是抄的，所以要看是不是好公司，是不是能够穿越时间的周期，还要看他一贯的表现，往前看2-3年，如果他一直表现良好，这几个指标也都一直保持着很高的水平，那么肯定就是值得信赖的。而翻看整个A股，如今按照这个标准来判断，几家好的公司，基本都是大家耳熟能详的白马股，以食品饮料行业的个股居多，这也和区间统计是吻合的，过去20年里，食品饮料行业的收益远远超越大盘和其他行业。